伴隨著我國(guó)綠色發(fā)展理念與“雙碳”目標(biāo)的執(zhí)行，綠色金融也迎來(lái)了難得的發(fā)展機(jī)遇，成為當(dāng)前金融業(yè)普遍關(guān)注的焦點(diǎn)。

日前，銀保監(jiān)會(huì)印發(fā)《銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)綠色金融指引》，要求銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)從戰(zhàn)略高度推進(jìn)綠色金融，并將ESG（環(huán)境、社會(huì)、治理）要求納入管理流程和全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，在支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)綠色發(fā)展的同時(shí)，實(shí)現(xiàn)綠色低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展。

【資料圖】

作為實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)的重要一環(huán)，我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)也在不斷探索著綠色保險(xiǎn)實(shí)踐的路徑。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，保險(xiǎn)資金通過(guò)債券、股票、資管產(chǎn)品等方式投向碳達(dá)峰碳中和和綠色發(fā)展相關(guān)產(chǎn)業(yè)的賬面價(jià)值超過(guò)了1萬(wàn)億元。

綠色保險(xiǎn)產(chǎn)品加速創(chuàng)新

綠色保險(xiǎn)是指支持環(huán)境改善、應(yīng)對(duì)氣候變化和資源高效利用的保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)和保險(xiǎn)基金支持。綠色保險(xiǎn)主要包括兩部分：從保險(xiǎn)公司的負(fù)債端來(lái)看，是指綠色保險(xiǎn)產(chǎn)品及服務(wù)；從保險(xiǎn)公司的資產(chǎn)端來(lái)看，是指保險(xiǎn)資金綠色投資。

環(huán)境污染責(zé)任保險(xiǎn)（以下簡(jiǎn)稱“環(huán)責(zé)險(xiǎn)”）是綠色保險(xiǎn)最具代表性的險(xiǎn)種，在我國(guó)已發(fā)展多年。近年來(lái)，隨著綠色保險(xiǎn)相關(guān)政策密集出臺(tái)，險(xiǎn)企探索環(huán)責(zé)險(xiǎn)的腳步也逐漸加快，并取得了一系列積極成果。

例如，人保財(cái)險(xiǎn)不斷跟進(jìn)環(huán)責(zé)險(xiǎn)試點(diǎn)工作，不斷推出多個(gè)全國(guó)性、地方性的環(huán)責(zé)險(xiǎn)產(chǎn)品。2021年，人保財(cái)險(xiǎn)共為9283家企業(yè)提供了174億元環(huán)境責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)保障；中國(guó)太保(601601)目前已實(shí)現(xiàn)環(huán)責(zé)險(xiǎn)全國(guó)覆蓋，截至2022年4月底，已承保環(huán)責(zé)險(xiǎn)項(xiàng)目8000多家次，提供環(huán)境污染風(fēng)險(xiǎn)保障金額超過(guò)126億元；為降低污染事故對(duì)生態(tài)環(huán)境的影響，中國(guó)人壽(601628)財(cái)險(xiǎn)沿黃河流域9家分公司積極推進(jìn)環(huán)責(zé)險(xiǎn)，目前已承保企業(yè)1400余家，承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)保障超45億元；2021年，太平財(cái)險(xiǎn)為全社會(huì)提供環(huán)責(zé)險(xiǎn)、巨災(zāi)保險(xiǎn)、綠色能源、綠色交通、綠色信貸等保險(xiǎn)保障超3081億元。

除環(huán)責(zé)險(xiǎn)外，針對(duì)綠色建筑、綠色交通、氣候治理等方面的保險(xiǎn)產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新不斷涌現(xiàn)，綠色建筑保險(xiǎn)、新能源汽車保險(xiǎn)、碳排放配額質(zhì)押融資保險(xiǎn)等，正在形成“百花齊放”的態(tài)勢(shì)。據(jù)中保協(xié)統(tǒng)計(jì)，2018年至2020年，保險(xiǎn)業(yè)累計(jì)為全社會(huì)提供了45.03萬(wàn)億元保額的綠色保險(xiǎn)保障，支付533.77億元賠款。其中，2020年綠色保險(xiǎn)保額18.33萬(wàn)億元，較2018年增加6.3萬(wàn)億元，年均增長(zhǎng)23.43%。

（圖片來(lái)源：中保協(xié)《保險(xiǎn)業(yè)聚焦碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)，助推綠色發(fā)展藍(lán)皮書(shū)》）

引導(dǎo)更多資金流向可持續(xù)發(fā)展領(lǐng)域

各大險(xiǎn)企不僅通過(guò)綠色保險(xiǎn)產(chǎn)品體系來(lái)支持綠色金融發(fā)展，更以長(zhǎng)期投資者的身份將綠色發(fā)展理念納入投資管理決策，以債權(quán)投資、股權(quán)投資、資產(chǎn)支持計(jì)劃、產(chǎn)業(yè)基金等形式，參與綠色項(xiàng)目投資建設(shè)，引導(dǎo)資金流向可持續(xù)發(fā)展領(lǐng)域。

銀保監(jiān)會(huì)資金運(yùn)用監(jiān)管部制度處處長(zhǎng)杜林，在今年5月26日舉行的PRI碳中和與可持續(xù)投資論壇上表示，據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，保險(xiǎn)資金通過(guò)債券、股票、資管產(chǎn)品等方式投向碳達(dá)峰碳中和和綠色發(fā)展相關(guān)產(chǎn)業(yè)的賬面價(jià)值超過(guò)了1萬(wàn)億元。公司通過(guò)債權(quán)計(jì)劃、股權(quán)計(jì)劃組合類產(chǎn)品等方式踐行ESG的投資理念，為包括綠色產(chǎn)業(yè)在內(nèi)的實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供長(zhǎng)期的資金支持。

（資料來(lái)源：公司可持續(xù)發(fā)展報(bào)告、社會(huì)責(zé)任報(bào)告、官方報(bào)道等）

在為綠色產(chǎn)業(yè)、綠色技術(shù)的發(fā)展提供保險(xiǎn)資金支持的同時(shí)，保險(xiǎn)業(yè)將ESG理念納入自身治理體系和風(fēng)險(xiǎn)管理流程，通過(guò)觀測(cè)企業(yè)ESG評(píng)級(jí)來(lái)評(píng)估投資對(duì)象在綠色環(huán)保、履行社會(huì)責(zé)任等方面的貢獻(xiàn)，對(duì)企業(yè)是否符合長(zhǎng)期投資作出判斷，在推送經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展，有效防范風(fēng)險(xiǎn)與獲得投資收益間尋求良性平衡。

例如，在投資決策方面，中國(guó)人壽就將ESG投資理念作為重要考慮因素。2021年8月，中國(guó)人壽成立投資管理中心責(zé)任投資及資產(chǎn)配置委員會(huì)，在另類投資委員會(huì)評(píng)估項(xiàng)目增加ESG評(píng)估環(huán)節(jié)，加強(qiáng)綠色投資支持。2021年，中國(guó)人壽全年新增綠色投資規(guī)模超過(guò)500億元，累計(jì)綠色投資規(guī)模超過(guò)3000億元，同比增加4倍。

綠色保險(xiǎn)存較大發(fā)展空間

據(jù)中國(guó)人民銀行統(tǒng)計(jì)，預(yù)計(jì)2030年前，中國(guó)碳減排需每年投入2.2萬(wàn)億元；2030到2060年，需每年投入3.9萬(wàn)億元?！半p碳”目標(biāo)下，未來(lái)40年我國(guó)減碳?jí)毫⒋呱c之相對(duì)應(yīng)的巨大的綠色投資需求，每年在碳中和方面的投資將是萬(wàn)億級(jí)以上。

“綠色保險(xiǎn)在傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)、構(gòu)建綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展的過(guò)程中發(fā)揮市場(chǎng)化風(fēng)險(xiǎn)管理作用，未來(lái)存在較大發(fā)展空間?！逼桨卜倾y在研報(bào)中指出，盡管我國(guó)綠色保險(xiǎn)相關(guān)政策不斷出臺(tái)，但主要以規(guī)范性文件和指導(dǎo)建議為主、企業(yè)投保意愿有限；同時(shí)，綠色保險(xiǎn)尚處于發(fā)展初級(jí)階段，險(xiǎn)企經(jīng)營(yíng)成本高、難度大，保險(xiǎn)產(chǎn)品以環(huán)責(zé)險(xiǎn)為主，其他險(xiǎn)種較少。

展望未來(lái)，平安非銀認(rèn)為可通過(guò)以下五方面舉措推動(dòng)綠色保險(xiǎn)發(fā)展：一是加強(qiáng)制度建設(shè)，為以環(huán)責(zé)險(xiǎn)為主的綠色保險(xiǎn)的推廣提供法律基礎(chǔ)和保障。二是運(yùn)用目錄式管理，結(jié)合強(qiáng)制保險(xiǎn)+自愿保險(xiǎn)的模式，明確責(zé)任歸屬。三是通過(guò)政策支持和各類補(bǔ)貼加大對(duì)綠色保險(xiǎn)的支持力度。四是加強(qiáng)科技賦能綠色保險(xiǎn)，推動(dòng)保險(xiǎn)業(yè)深度參與環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)管理。五是險(xiǎn)資積極參與綠色投資。