隨著地產(chǎn)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)加速釋放，信托產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)攀升，不少上市公司“踩雷”信托產(chǎn)品，熱衷于購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的吉華集團(tuán)(603980)便是其中之一。近日，吉華集團(tuán)披露公告，稱所購(gòu)買的信托產(chǎn)品存在本金無(wú)法全額收回的風(fēng)險(xiǎn)。

(資料圖片)

目前，上市公司對(duì)購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的熱情仍不減，隨之而來(lái)的即是踩雷信托、私募等資管產(chǎn)品的現(xiàn)象頻出。如何規(guī)避理財(cái)風(fēng)險(xiǎn)，成為懸在上市公司頭頂?shù)倪_(dá)摩克利斯之劍。

吉華集團(tuán)再“踩雷”理財(cái)產(chǎn)品

5000萬(wàn)元兌付進(jìn)入延長(zhǎng)期

為了使閑置資金得到合理利用，購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品成為上市公司的投資渠道之一，其中購(gòu)買信托產(chǎn)品是其重點(diǎn)發(fā)力方向，然而，近年來(lái)隨著地產(chǎn)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)加速釋放，陸續(xù)有購(gòu)買涉地產(chǎn)信托產(chǎn)品的上市公司踩雷。

主營(yíng)業(yè)務(wù)為染料以及中間體的吉華集團(tuán)便是其中之一。12月20日晚間，該公司發(fā)布公告，稱公司于2021年5月18日，出資5000萬(wàn)元購(gòu)買“陸家嘴(600663)信托—華鼎18號(hào)集合資金信托計(jì)劃”（下稱“陸家嘴信托-華鼎18號(hào)”），預(yù)期收益率為7.10%。該產(chǎn)品到期日為2022年12月15日，但截至公告日，該公司僅取得收益422.06萬(wàn)元，5000萬(wàn)元本金未收回。

資料顯示，“陸家嘴信托-華鼎18號(hào)”是公司在2021年5月18日與陸家嘴信托簽署的信托合同，金額為5000萬(wàn)元，到期日為2022年12月15日，預(yù)期收益率為7.10%。

吉華集團(tuán)稱，鑒于此次投資款項(xiàng)的收回尚存在不確定性，并基于非保本理財(cái)產(chǎn)品的性質(zhì)，故存在本金5000萬(wàn)元無(wú)法全額收回的風(fēng)險(xiǎn)。

目前上述產(chǎn)品宣布延期，但延期至幾時(shí)，陸家嘴信托尚未給出明確日期。

吉華集團(tuán)回復(fù)上交所的監(jiān)管工作函時(shí)表示，今年5月12日，融創(chuàng)在公開市場(chǎng)上發(fā)行的債務(wù)出現(xiàn)違約。對(duì)于如何討回本金，吉華集團(tuán)12月20日晚公告表示，公司成立專項(xiàng)工作小組，專人負(fù)責(zé)項(xiàng)目跟蹤，督促陸家嘴信托密切追蹤融資人及項(xiàng)目情況，盡快向公司兌付余下的投資本息。

熱衷于購(gòu)買理財(cái)

投資額高達(dá)當(dāng)年?duì)I收1.8倍

從財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)上看，吉華集團(tuán)近兩年來(lái)業(yè)績(jī)平平，利潤(rùn)的正是靠著包括理財(cái)收益在內(nèi)的非經(jīng)營(yíng)性損益貢獻(xiàn)。從資金上看，陸家嘴信托計(jì)劃只是吉華集團(tuán)整體信托理財(cái)?shù)谋揭唤恰?/p>

2021年吉華集團(tuán)年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2021年全年，公司“銀行、信托、證券理財(cái)產(chǎn)品”包括自有資金投資和募集資金投資兩部分，發(fā)生額分別為34.33億元和5.3億元，合計(jì)高達(dá)39.63億元，幾乎是當(dāng)年同期公司營(yíng)業(yè)收入（22.53億元）的1.8倍。

上述理財(cái)產(chǎn)品截至2021年底，未到期余額合計(jì)則有17.87億元。

而截至2021年底公司實(shí)際上就已經(jīng)有產(chǎn)品發(fā)生逾期，金額共1233萬(wàn)元，涉及兩筆地產(chǎn)信托，分別投向華夏幸福(600340)和融創(chuàng)中國(guó)旗下項(xiàng)目。

其中，“中融-驥達(dá)11號(hào)集合資金信托計(jì)劃”公司購(gòu)買本金1000萬(wàn)元，融資人華夏幸福逾期未歸還，未歸還本金929.96萬(wàn)元，利息19.95萬(wàn)元?！瓣懠易?尊元66號(hào)集合資金信托計(jì)劃”公司購(gòu)買本金2300萬(wàn)元，融資方融創(chuàng)西南公司逾期未歸還，涉及本金275.51萬(wàn)元，利息7.74萬(wàn)元。據(jù)和訊財(cái)經(jīng)整理，截至去年年底，吉華集團(tuán)未到期信托理財(cái)產(chǎn)品超過(guò)了20只，其中覆蓋到8家信托公司，合計(jì)金額約為9.68億元。

值得一提的是，在三個(gè)月前，吉華集團(tuán)也“踩雷”有5000萬(wàn)元進(jìn)入了延長(zhǎng)期，該信托產(chǎn)品融資方同樣是融創(chuàng)集團(tuán)。1億元對(duì)吉華集團(tuán)來(lái)說(shuō)并不是小數(shù)目，該公司去年歸母凈利潤(rùn)僅為1.36億元，今年前三季度更是虧損了4162.88萬(wàn)元。

股價(jià)方面，吉華集團(tuán)自上市以來(lái)便表現(xiàn)不佳，一直呈下降趨勢(shì)，截至12月22日收盤，吉華集團(tuán)報(bào)4.65元/股，總市值不足33億元，較上市后的高點(diǎn)縮水80%。

股吧里的股民同樣怨聲載道，批判其“不思進(jìn)取，靠理財(cái)度日”。

來(lái)源：股吧

股東戶數(shù)來(lái)看，截至2022年9月30日，吉華集團(tuán)股東仍有2.75萬(wàn)戶，對(duì)比今年六月末減少了841戶。