來(lái)源:智通財(cái)經(jīng)

智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，12月24日，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布實(shí)施《期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法(試行)》。其中提到，風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)體系包括4個(gè)監(jiān)管指標(biāo)和13個(gè)觀測(cè)指標(biāo)。監(jiān)管指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)分別為：凈資本不得低于人民幣1億元、風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不得低于100%、凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于20%、流動(dòng)性覆蓋率不得低于100%。觀測(cè)指標(biāo)涵蓋杠桿類、財(cái)務(wù)類和資金分配情況三類，不設(shè)具體監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，旨在補(bǔ)充了解公司的整體情況。

全文如下：

中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布實(shí)施《期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司 風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法(試行)》

時(shí)間：2021-12-24

為推動(dòng)期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司持續(xù)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)(以下稱協(xié)會(huì))在中國(guó)證監(jiān)會(huì)的指導(dǎo)下，制定并發(fā)布實(shí)施《期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理辦法(試行)》(以下稱《辦法》)及配套文件，標(biāo)志著以凈資本和流動(dòng)性為核心的風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)控指標(biāo)體系正式建立。

近年來(lái)，期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司數(shù)量逐年增加，各項(xiàng)業(yè)務(wù)規(guī)模增長(zhǎng)迅速，已成為期貨行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、尤其是中小微企業(yè)的重要載體。為引導(dǎo)風(fēng)險(xiǎn)管理公司充分發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢(shì)，更好地為市場(chǎng)提供風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)，建立一套系統(tǒng)的、可量化的風(fēng)控指標(biāo)體系，實(shí)現(xiàn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理公司的資本約束和風(fēng)險(xiǎn)管理,提升風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)監(jiān)控能力就顯得非常必要與迫切。為此，協(xié)會(huì)充分總結(jié)實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，廣泛征求各方意見(jiàn)建議，結(jié)合行業(yè)發(fā)展情況，設(shè)計(jì)完成了以凈資本和流動(dòng)性為核心的風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)控指標(biāo)體系、起草制定了《辦法》及《期貨風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)計(jì)算說(shuō)明(試行)》(以下稱《計(jì)算說(shuō)明》)。

風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)體系包括4個(gè)監(jiān)管指標(biāo)和13個(gè)觀測(cè)指標(biāo)。監(jiān)管指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)分別為：凈資本不得低于人民幣1億元、風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不得低于100%、凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于20%、流動(dòng)性覆蓋率不得低于100%。觀測(cè)指標(biāo)涵蓋杠桿類、財(cái)務(wù)類和資金分配情況三類，不設(shè)具體監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，旨在補(bǔ)充了解公司的整體情況。

《辦法》明確，風(fēng)險(xiǎn)管理公司應(yīng)定期報(bào)送風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)報(bào)表，落實(shí)相應(yīng)的制度安排，確保各項(xiàng)風(fēng)控指標(biāo)持續(xù)符合標(biāo)準(zhǔn)。同時(shí)，期貨公司應(yīng)強(qiáng)化對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理公司的管控職責(zé)。協(xié)會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)控指標(biāo)達(dá)標(biāo)情況、報(bào)表編制與報(bào)送等實(shí)施自律管理，對(duì)期貨公司、風(fēng)險(xiǎn)管理公司的違規(guī)行為可采取自律管理措施。此外，《辦法》還設(shè)置了24個(gè)月的階梯式過(guò)渡期安排，以確保風(fēng)控指標(biāo)管理要求能夠穩(wěn)步落地實(shí)施。

在《辦法》和《計(jì)算說(shuō)明》的起草過(guò)程中，協(xié)會(huì)多次向監(jiān)管部門(mén)、系統(tǒng)單位、會(huì)員單位等征求意見(jiàn)建議，在充分吸收采納相關(guān)意見(jiàn)建議的基礎(chǔ)上不斷進(jìn)行修改完善。

以凈資本和流動(dòng)性為核心的風(fēng)險(xiǎn)管理公司風(fēng)控指標(biāo)體系的建立將進(jìn)一步提升行業(yè)自律管理水平，有效促進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理公司提高資本實(shí)力和風(fēng)險(xiǎn)控制能力，更好地發(fā)揮服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)特別是中小微企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的作用，引領(lǐng)期貨公司向衍生品綜合服務(wù)商轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

本文編選自“中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)官網(wǎng)”，智通財(cái)經(jīng)編輯：謝青海。